Metodología para la elección de portafolios de inversión a partir de la frontera eficiente.

Abstract

En el presente trabajo se hace una aplicación del modelo de selección de portafolio de Harry Markowitz con un caso de acciones. Se realiza una breve descripción del modelo, posteriormente se construye la frontera de portafolios eficientes con 4 acciones que forman parte de los precios de cotizaciones de la Bolsa Mexicana de Valores considerando 5 periodos a los cuales se  incorpora un nivel de riesgo, posteriormente a partir de esa frontera eficiente se define una nueva frontera de portafolios óptima. Se escogen dentro de esta frontera tres portafolios y se compara el desempeño riesgo-rendimiento. Se concluye con base en estos resultados que los portafolios deducidos a partir de la teoría de Markowitz podrían tener un desempeño superior de riesgo-rendimiento.